Parti del Libro Modelli di Trading per i Mercati Finanziari

Il testo "Modelli di Trading per i Mercati Finanziari- con particolare riferimento alla Borsa Italiana" è suddiviso nelle seguenti sei Parti:

Vediamo brevemente i principali contenuti delle singole Parti del Testo.

Parte "A" - Le dinamiche dei Mercati Azionari nel lungo Periodo

La prima parte sviluppa una ricostruzione storica del comportamento nel lunghissimo periodo dei Mercati Finanziari con particolare riferimento alla ricerca delle uniformità di comportamento tra il Mercato Azionario americano e quello italiano nel 20° secolo. Nella Parte "A" si fa un primo accenno di facile lettura introduttiva e quindi non di dettaglio, sulla valenza di alcuni Metodi di Analisi Tecnica applicati a questi Mercati con lo spirito di interessare l'attenzione del Lettore e avvicinarlo all'esame dei singoli Metodi sviluppati nelle successive parti.

E' quindi presentato uno studio accurato sul comportamento del Mercato Azionario Italiano negli ultimi 20 anni evidenziando l'importanza delle ripetitività cicliche riscontrabili sui Mercati Finanziari. Vengono infine formulate alcune riflessioni sui comportamenti interagenti dei Mercati Finanziari e sugli effetti che si esercitano sul Mercato Azionario a seguito di variazioni intervenute su altri Mercati con particolare riguardo al Mercato dei Tassi di Interesse.

Parte "B" -  La Analisi Chartistica.

L'Analisi Chartistica è stata per lungo tempo correttamente considerata la vera essenza della Analisi Tecnica: ogni grafico, opportunamente letto e interpretato, contiene tutte le informazioni sul passato e preziose indicazioni sul verosimile sviluppo futuro del fenomeno descritto. Dopo aver passato in rassegna le più conosciute "Conformazioni Chartistiche Caratteristiche", quale ad esempio la Conformazione a Testa e Spalla, ampia trattazione viene riservata alla analisi Chartistica non lineare con riferimento alla lettura delle "Evolventi Paraboliche" tracciabili sui grafici e alle portentose indicazioni che esse sono capaci di fornire. Ampio spazio viene altresì dedicato alla rappresentazione grafica dei fenomeni con il cosiddetto "Metodo Point-Figure" al quale riconosciamo diversi pregi non ultimo dei quali la sua facilità di aggiornamento per via manuale.

Parte "C" - Metodi di Individuazione dei Cicli e degli Obiettivi.

La terza parte è dedicata allo studio delle ripetitività cicliche che si presentano sui Mercati Finanziari e sui Metodi utilizzabili per poterle individuare; particolare rilievo viene posto alla "Sequenza Numerica di Fibonacci" e alla proprietà della "Spirale Logaritmica" quali sistemi matematici che, presenti diffusamente in natura, esercitano un indubbio effetto sul comportamento degli Operatori attivi sui Mercati Finanziari e conseguentemente sui Mercati Finanziari stessi. La corretta applicazione della Sequenza Numerica di Fibonacci, la lettura delle Conformazioni Chartistiche Caratteristiche, la lettura di grafici di tipo Point Figure e altri algoritmi consentono di stimare con ragionevole precisione gli obiettivi di ogni fase e di ogni ciclo.

Sistemi grafici - algoritmici più complessi, definiti "Ventagli" e "Archi di Fibonacci" permettono di individuare oltre al livello di prezzo dell'obiettivo anche la presunta epoca alla quale l'obiettivo verrà conseguito; una ampia casistica di esempi pratici illustra l'efficacia di questi Metodi.

Pare "D" - La Analisi Algoritmica - Metodi di Trading Automatico.

Operare sui Mercati Finanziari con il ricorso ai Metodi Algoritmici risponde ad una filosofia di trading che si può considerare diametralmente opposta a quella basata sull'Analisi Chartistica. In luogo di percepire cosa sta realmente accadendo sul Mercato (Analisi Chartistica), con la Analisi Algoritmica si tende a cogliere le fasi di rialzo e di ribasso con un approccio squisitamente di tipo "Trend Following". Nel riconoscere meriti ad entrambi i Metodi, ampio spazio è da noi dedicato ai Metodi Algoritmici di Trading anche per il fatto che uno dei più diretti vantaggi che l'Analisi Algoritmica presenta consiste nel limitarsi ad attendere indicazioni di trading dal computer in luogo di pesanti aggiornamenti quotidiani dei grafici e successiva loro lettura e interpretazione.

Proprio per questa ragione dedichiamo una approfondita disamina ai "Metodi di Valutazione delle Performance Relative" dei "Metodi di Trading Algoritmici" prima che alla misurazione della bontà specifica di ciascun "Metodo di Trading" in risposta alle attese e attitudini del Trader codificabile in rigorose "Politiche di Trading". Si prende in esame una ampia casistica di Metodi Algoritmici di Trading che vanno dal semplice uso delle "Medie Mobili" all'uso delle "Curve Paraboliche" e ciascuno di essi è applicato a diversi Mercati Mobiliari e Valutari onde individuare quelli che meglio rispondono alle attese che il Trader ha per ciascun Mercato Finanziario sul quale opera.

Parte "E" - La Analisi Chartistica - Algoritmica dei Mercati Finanziari.

La lettura in chiave di Analisi Chartistica della rappresentazione grafica di taluni "Indicatori Algoritmici", quale ad esempio il ben conosciuto "Indicatore R.S.I." (Relative Strenght Index), presenta una elevatissima efficacia sia di interpretazione delle Forze Strutturali presenti sul Mercato in ogni sua fase sia finalizzata alla operativa di trading. Nella Parte "E" si prende in esame la valutazione dell'efficacia di una serie di questi Oscillatori che possiamo definire "Indicatori" in senso lato applicati ad una moltitudine di Mercati Finanziari reali. La capacità interpretativa e previsiva fornita dalla lettura Chartistica degli Indicatori si presenta frequentemente assai migliore e più chiara di quella che si può condurre sul grafico del fenomeno stesso.

Questo tipo di analisi presenta una grande valenza nella interpretazione dei fenomeni sia di breve che di medio periodo e costituisce una parte di Analisi Tecnica particolarmente nuova e innovativa alla quale, congiuntamente con quanto attiene alle Evolventi Paraboliche, crediamo di aver dato anche noi un contributo con il nostro lavoro.

Parte "F" - La Formulazione dei Modelli Globali e Generalizzati di Trading.

Nella parte conclusiva del testo sono esposte alcune linee di comportamento che gli Operatori dovrebbero seguire per operare profittevolmente sui Mercati Finanziari: esse sono il frutto dell'esperienza raccolta da parte di importanti Trader attivi sui più disparati Mercati Finanziari.

Sono inoltre presentati i passi logici da seguire nel confezionare un "Modello Globale e Generalizzato di Trading" sulla base di un ottimale utilizzo dei singoli Metodi di Trading presentati nel testo. Il Modello di Trading è di carattere generalizzato in quanto adattabile ad essere efficacemente utilizzato su ogni Mercato Finanziario e riflette le attitudini e attese che ogni Operatore ha nell'interagire con i Mercati Finanziari.

Copyright © 1998-2005 Tutti i diritti riservati: Tutto il contenuto del sito è soggetto alla tutela della proprietà  intellettuale di TK Trading Knowledge. S.r.l.  e non può essere in nessun modo utilizzato senza autorizzazione scritta. Posta elettronica:  tkstaff@tk-it.it   Sito Internet: www.tk-it.it . Il logo di  TK Trading Knowledge e i nomi: BesTrade®, ParVol®,  OR-ParVol® e PoiFig® sono marchi della TK Trading Knowledge.